عنوان الإطروحه |
اثر المخاطر المالية على عوائد الاسهم في البنوك التجارية الاردنية خلال الفترة (2007-2015)
|
تاريخ مناقشة الاطروحه |
2017-11-09 |
اسم الطالب |
علاء عايد مرزوق ابوعليم
|
المشرف |
جمعه محمود مصطفى عباد |
|
المشرف المشارك |
|
اعضاء لجنة المناقشة |
| حسين علي العريمط الزيود |
| غيث ناصر محمد العيطان |
| هناء الحنيطي |
|
الكلية |
كلية الاقتصاد والعلوم الادارية |
القسم |
التمويل والمصارف |
الملخص بالعربية |
هدفت الدراسة إلى قياس أثر المخاطر المالية المتمثلة بكل من (مخاطر السيولة، مخاطر الائتمان، مخاطر الملاءة) على عوائد الأسهم في البنوك التجارية الأردنية، وأجريت الدراسة على قطاع البنوك التجارية الأردنية المكونة من ثلاثة عشر بنكا أردنياً خلال الفترة
(2007-2016)، ولأجل تقدير أثر المخاطر المالية على عوائد الأسهم استخدمت الدراسة أسلوب (Panel data analysis)، ومن أجل اختبار الفرضيات تم استخدام نموذج الأثر العشوائي بين المتغيرات المستقلة (مخاطر السيولة, ومخاطر الملاءة المالية, ومخاطر الائتمان) وعوائد الأسهم كمتغير تابع بناء على اختبار Hausman.
وتوصلت الدراسة إلى عدة نتائج وهي عدم وجود اثر معنوي لمخاطر السيولة على عوائد الأسهم وبالتالي قبول الفرضية الأولى، ووجود اثر معنوي سلبي لمخاطر الملاءة المالية للبنوك على عوائد الأسهم وبالتالي رفض الفرضية العدمية الثانية، ووجود اثر معنوي سلبي لمخاطر الائتمان على عوائد الأسهم وبالتالي رفض الفرضية العدمية الثالثة. ضرورة عمل البنوك على تحسين مستوى الملاءة المالية لما لها من انعكاس واضح على ثقة العملاء وخاصة المودعين مما يعني زيادة الأموال المتدفقة للبنك وبالتالي على الاستثمارات وعوائد الأسهم. وأوصت الدراسة بضرورة خفض مخاطر الائتمان من خلال دراسة الملاءة المالية للعملاء (المدينين)، من خلال طلب المزيد من الضمانات لضمان خفض احتمالات تعثر التسديد، وبالتالي تآكل عوائد الأسهم في البنوك نتيجة لهذا الأمر، وضرورة عمل البنوك على تحسين مستوى الملاءة المالية لما لها من انعكاس واضح على ثقة العملاء وخاصة المودعين مما يعني زيادة الأموال المتدفقة للبنك وبالتالي على الاستثمارات وعوائد الأسهم، وضرورة تركيز البنوك التجارية على الاختيار الأمثل بين الربحية والسيولة من أجل تحقيق عوائد مقبولة في ظل مستوى مخاطر السيولة المرغوب به.
|
الملخص بالانجليزي |
This study aimed at measuring the impact of financial risks represented by (liquidity risk, credit risk and solvency risk) on the stocks return of Jordanian commercial banks. The study was conducted on the Jordanian banking sector consisting of thirteen Jordanian commercial banks during the period (2007-2016). In order to estimate the impact of financial risk on stocks returns, the study used Panel data analysis method. In order to test hypotheses, based on the Hausman test the random effect model was used between independent variables (liquidity risk, solvency risk, and credit risk) and stocks returns.
The study reached several results: There is not a significant impact on liquidity risk on the stock returns and thus acceptance of the first hypothesis, the existence of a negative impact of the risk of banks' solvency on the stock returns and thus rejecting the second hypothesis, and there is significance negative impact of credit risk on the returns of stocks, the third null hypothesis is rejected. The study recommended the need to reduce the credit risk by studying the financial solvency of customers (debtors), By seeking more collateral to ensure that the reduced probability of default in repayment, Thus eroding the stock's returns in the Banks as a result of this, And the need for banks to improve the level of financial solvency because of a clear reflection on the confidence of customers, especially depositors, which means increasing the funds flowing to the bank and therefore on investments and stocks returns, And the need to focus commercial banks on the optimal choice between profitability and liquidity in order to achieve acceptable returns under the level of liquidity risk desired.
|
رقم ISN |
362 |
|
للحصول على الرسالة كملف يرجى تزويد المكتبة برقم ISN
|
|